日経平均が乱高下している。物価高も止まらない。一体、これから資産戦略をどうすればいいのか？
そんな時、「『金持ち父さん 貧乏父さん』以来の衝撃の書」と絶賛されている『JUST KEEP BUYING』とその続編『THE WEALTH LADDER 富の階段』だ。今回は、令和のベストセラー『お金の大学』両学長にも大絶賛されている『THE WEALTH LADDER ウェルス・ラダー』について一部を抜粋して特別公開する。（構成／ダイヤモンド社書籍編集局）
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9割の人が手遅れになるまで
気づかない事実
相続や信託基金、宝くじの当選金などを除けば、資産があることは経済的な規律があることを示している。
つまり、資産はあなたが支出をコントロールでき、貯蓄の方法を知っていることの表れなのだ。
ここで言う「資産」とは、資産から負債を引いたものだ。
つまり資産とは、あなたが持っているすべての「資産」（不動産資産、金融資産、現金等）から、すべての「負債」（住宅ローン、学資ローン、クレジットカードローン等）を差し引いたものだ。
こうしたコントロールがなければ、経済的に苦しい状況に陥ることになる。
たとえば、収入のみを基準にお金を使っていると、収入が途絶えた途端、家計が破綻する可能性がある。
残念ながら、ほとんどの人は手遅れになるまでこの事実に気づかない。
収入とは気まぐれなものだ。
昨日まで十分な額を稼いでいても、明日には会社をクビになることもありえる。これは誰にでも起こりうることだが、高所得者の場合は特に多く見られる。
全米経済研究所（NBER）が教えてくれること
全米経済研究所（NBER）が明らかにしたように、「高所得者にとってのプラスのショックは極めて一時的であるのに対し、マイナスのショックは非常に持続的である」のだ。
つまり収入が激減すると、高所得者のほうがその影響が継続しやすいということだ。
しかも、こうした収入の激減は、近年になるほど一般的になってきている。
ある調査には、次のように記されている。
2年間で収入が5割以上減った世帯の割合は、1970年初頭の約7％から2000年初頭には12％以上に上昇し、その後、大不況［訳注：2000年代後半から2010年代初頭に起きた世界的な経済的衰退。グレート・リセッションとも］の直前には10％に低下した。
もしあなたが生活費のすべてを収入で賄っているなら、収入の急激な減少は大きな痛手になるだろう。
現役時代に何百万ドルもの年俸を得ながら、引退後に破産してしまうプロスポーツ選手は少なくない。
彼らの問題は、資産ではなく収入に応じてお金を使っていたことだ。
だから収入が底をつくと、生活が苦しくなってしまう。
アメリカの4大スポーツリーグの選手の平均年俸は2020年に450万ドルを超えたが、それでも一部の選手はお金の使い方が原因で経済的な問題に陥っている。
人間の所有物の中で最も高くつくもの
富の階段が、資産レベルに応じてお金を使うことを提案するのはこのためだ。
レベル2（食料品の自由）の人は、レベル3（レストランの自由）の人と同じように高級レストランで好きなものを注文すべきではない。
レベル3の人は、レベル4（旅行の自由）の人のように飛行機に乗るたびにビジネスクラスやファーストクラスに座席をアップグレードすべきではない。
もちろん、この意見に同意せず、贅沢したい人もいるだろう。
だが、それには限度がある。
人間の所有物の中で最も高くつくものは、自分のエゴであることを忘れないようにしよう。
★★★2025年ビジネス書1位★★★
『お金の大学』両学長 大絶賛!!
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『THE WEALTH LADDER(ウェルス・ラダー)富の階段 ── 資産レベルが上がり続けるシンプルな戦略』では、全米屈指のデータサイエンティストが、50年以上・数万世帯の金融データから導き出された、お金持ちになれる人の「共通点」と「落とし穴」を解説。『THE WEALTH LADDER ウェルス・ラダー』はお金の戦略書、『JUST KEEP BUYING』はお金の戦術書。セットで読むと戦略と戦術が万全。PIVOTでも日本人への熱いメッセージが掲載されました。本書冒頭にも親日家の著者から「日本のみなさんへ」があります。ぜひチェックしてみてください。
［著者］ニック・マジューリ（Nick Maggiulli）
Ritholtz Wealth Management社の最高執行責任者兼データサイエンティスト
同社の業務全体を監督し、ビジネスインテリジェンスの観点から有益な分析を行っている。ウォール・ストリート・ジャーナルやCNBC、ロサンゼルス・タイムズなどに記事を寄稿。緻密なデータに基づくパーソナル・ファイナンス関連の人気ブログ「OfDollarsAndData.com」を執筆している。スタンフォード大学卒（経済学学位）。ニューヨーク市在住。著書に日本で20万部（全世界46万部）を突破した『JUST KEEP BUYING 自動的に富が増え続ける「お金」と「時間」の法則』（ダイヤモンド社）がある。
［訳者］児島 修（こじま・おさむ）
英日翻訳者。立命館大学文学部卒（心理学専攻）
訳書に『JUST KEEP BUYING 自動的に富が増え続ける「お金」と「時間」の法則』『DIE WITH ZERO 人生が豊かになりすぎる究極のルール』『サイコロジー・オブ・マネー ─一生お金に困らない「富」のマインドセット』『THE ALGEBRA OF WEALTH 一生「お金」を吸い寄せる 富の方程式』『STOP OVERTHINKING ─ 思考の無限ループを抜け出し、脳が冴える5つの習慣』（以上ダイヤモンド社）などがある。
【日本で発売即6万部】
23万部突破『JUST KEEP BUYING』の著者による、
まったく新しいお金の「戦略書」！
CONTENTS
★日本のみなさんへ
★はじめに：50年以上のデータから導き出されたお金持ちになれる人の「共通点」と「落とし穴」
◎第1部：人生を変える「富の階段」とは？
★第1章：富の階段でお金の使い方が変わる
★第2章：無理なく収入を増やし、富の階段を登ろう
★第3章：投資で富の階段をらくらく登ろう
◎第2部：「富の階段」をかけ上がる6つの戦略
★第4章：【富の階段】レベル1 ── 生存戦略
★第5章：【富の階段】レベル2 ── 教育＆スキル戦略
★第6章：【富の階段】レベル3 ── 投資戦略
★第7章：【富の階段】レベル4 ── 起業戦略
★第8章：【富の階段】レベル5 ── 事業拡大戦略
★第9章：【富の階段】レベル6 ── 資産防衛戦略
★第10章：富の階段を登るにはどれくらいの年月がかかるのか？
◎第3部：自分のゴールの見つけ方
★第11章：お金で幸せは買えるか
★第12章：人生を変える4つの富 ── 社会的な富・精神的な富・身体的な富・時間的な富
★第13章：富の階段を登る私の旅
★おわりに：複雑さの中でシンプルさを見つけよう
【『金持ち父さん 貧乏父さん』以来の衝撃】との声も！
たちまち20万部突破！ 話題沸騰のお金の「戦術書」
CONTENTS
【はじめに】
全米屈指のデータサイエンティストによる、
お金を貯め、富を築くための証明済の方法。
投資初心者からベテランまで、
わかりやすく、面白く学べる唯一無二の本。
【第1章】どこから始めるべきか？
──お金がない人は「貯金」を、お金がある人は「投資」を重視すべき理由
【第1部】貯金力アップ篇
【第2章】どのくらい貯金すればいいのか？
──思っているほど多く貯めなくても大丈夫
【第3章】こうすればもっと貯金できる
──パーソナルファイナンス最大のウソ
【第4章】罪悪感なしでお金を使う方法
──「2倍ルール」と充実感の最大化
【第5章】収入アップに合わせて生活レベルを上げるのは、どれくらい許される？
──世間で思われている以上に、給料が増えた分、豊かさは享受できる
【第6章】借金はすべきか？
──クレジットカードの負債が必ずしも悪ではない理由
【第7章】家は借りるべきか買うべきか？
──人生最大の買い物をどう考えるか
【第8章】頭金を貯める方法
──なぜ「時間軸」が大切なのか？
【第9章】いつリタイアできるか？
── 一番大切なのは「お金」ではない
【第2部】投資力アップ篇
【第10章】なぜ投資すべきか？
──お金を増やすことが重要な時代になった3つの理由
【第11章】何に投資すべきか？
──「富への唯一絶対の道」は存在しない
【第12章】個別株は買うな
──個人投資家を焼き尽くす投資哲学
【第13章】いつ投資すべきか？
──なぜ早いほうがいいのか
【第14章】安値を待つべきではない理由
──神でさえ「ドルコスト平均法」には勝てない
【第15章】投資が「運」に左右される理由
──と、なぜ「運」を気にしすぎる必要がないのか？
【第16章】相場の変動を恐れるな
──投資で成功するための「入場料」
【第17章】暴落時の投資法
──パニック時でも平静さを保つメンタル
【第18章】いつ売ればいいのか？
──リバランス、集中投資状態、投資の究極の目的について
【第19章】資産が増えてもお金持ちと感じられない理由
──なぜ、あなたはすでに豊かなのか？
【第20章】一番重要な資産
──なぜそれはこれ以上増やすことができないのか
【巻末プレミアム】 「ジャスト・キープ・バイイング」21の黄金ルール
──タイムトラベラーのゲームに勝つ方法
