ダイヤモンドZAi最新記事
2016年6月29日公開(2016年7月1日更新)
バックナンバー

「ダイヤモンドZAi最新記事」

著者・コラム紹介

ダイヤモンドZAi最新記事

2016年11月号の『ダイヤモンド・ザイ』

【2016年9月21日(水)発売の最新号!】ザイ編集部発! めちゃくちゃ売れているマネー誌『ダイヤモンド・ザイ』より、よりすぐりの記事を公開。株、投信、FX、節約、先物などなど、マネーに関わる最新の情報が続々登場!最新号のご購入はコチラ

【最大30%OFF!】今だけお得な『定期購読』のご案内!

「ザイクラブ・アンケート」はこちら!

ザイ編集部

英国EU離脱で日本株下落がチャンスと思うなら必読!
逆風でも下ブレしにくい「稼ぐ力」の強い株を買う方法
と「買ってはいけない19銘柄」も公表!

株価が調整中の時こそ、株は勇気を持って買うことが重要だが、こうした時には勝つことはもちろん「負けない」こともしっかり意識することが大切だ。そのためには投資の基本をあらためて認識して守ること。いつも以上に慎重な投資をするための心構えを教えよう。

■心構え1
シビアな銘柄選びが極めて重要。多面的な視点でチェックすること

 その昔、バブル期に女性が結婚相手に求める条件として「3高」(高収入・高学歴・高身長)という言葉がはやった。そして、今モテるのは「結婚生活に強い」「不景気に強い」「身体が強い」の「3強」を備えている男性だという。

 先行きが不透明な今、投資でも銘柄の選別が極めて重要だとプロたちは口を揃える。選ぶべきは、結婚相手と同様に複数の実力を備えた「強い」株だ。

 円高や不景気にも負けないくらいの稼ぐ力があるか、ライバル企業を打ち負かす技術力やビジネスモデルを持っているか、財務面に不安はないか、成長のための投資をしっかり行なっているか、などをより厳しくチェックする必要がある。

 そもそもこれは投資の基本なのだが、不透明な今こそ、基本が重要だということだ。もうアベノミクス開始直後のような“目をつぶって買っても上がる”状況ではない。「弱い株」は振り落とされ、「強い株」だけが上がっていくのだ。

■心構え2
下方修正で痛い目に遭わないようオオカミ少年企業を見抜くこと

 「強い株」を選ぶにあたって、会社予想を見るのは基本中の基本。ところがやっかいなことに、好決算の予想を出しておきながら後で下方修正をする企業が少なからず存在する。

 こうした株を避ける簡単な方法は、過去ひんぱんに下方修正を行なっていないかをチェックすることだ。ほとんど毎年、下方修正するような“オオカミ少年”企業もある。一方で、期初は慎重な予想を出して、後で上方修正をするのが恒例の企業も。自動車関連などでその傾向が強い。

 ニッセイ基礎研究所の井出真吾さんによれば、中間決算で予想利益の下方修正を行なった企業の約6割は、最終の実績がさらに下ブレしているとのこと。逆に上方修正した企業では、実に8割がさらに上ブレて着地しているという。業績予想の修正のクセをしっかり見抜きたい。

◆直近7期のうち6期以上で業績予想を下方修正した主な企業
銘柄名(コード) 最新株価
鹿島(1812)
鹿島(1812)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
キリンホールディングス(2503)
キリンホールディングス(2503)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
日清紡ホールディングス(3105)
日清紡ホールディングス(3105)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
昭和シェル石油(5002)
昭和シェル石油(5002)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
東燃ゼネラル石油(5012)
東燃ゼネラル石油(5012)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
JXホールディングス(5020)
JXホールディングス(5020) (SBI証券のチャート画面へ遷移します)
三菱マテリアル(5711)
三菱マテリアル(5711)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
JVCケンウッド(6632)
JVCケンウッド(6632)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
ソニー(6758)
ソニー(6758)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
船井電機(6839)
船井電機(6839)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
ニコン(7731)
ニコン(7731)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
任天堂(7974)
任天堂(7974)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
セイコーホールディングス(8050)
セイコーホールディングス(8050)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
ベスト電器(8175)
ベスト電器(8175)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
近鉄百貨店(8244)
近鉄百貨店(8244)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
アコム(8572)
アコム(8572)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
明和地所(8869)
明和地所(8869)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
日本郵船(9101)
日本郵船(9101)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)
商船三井(9104)
商船三井(9104)(SBI証券のチャート画面へ遷移します)

 

■心構え3
海外発の悪影響も想定しつつ、最悪の事態のショックに備えること

 この先、海外で世界経済を揺るがし、株価暴落を引き起こしかねないリスクが多数待ち構えている。6月23日の英国のEU離脱を問う国民投票ではEU離脱が決定し世界の株式市場が暴落したが、この後も米国の“トランプ大統領”誕生の可能性、欧州の難民問題、中東諸国の衝突とテロ、ブラジルの汚職問題、そして中国の景気失速など、不安要素には事欠かない。

 こうした海外発のリスクへの対策は、もしものときにパニックに陥らないよう、“最悪の事態も想定してショックに備えておく”ことだ。心理面だけではない。投資の対象を分散する、投資資産の一定割合は常に現金で持つ、などの基本を徹底しよう。例えば内需株と外需株、大型株と小型株などに分散し、できれば海外株や債券も持っておきたい。投資信託やETFを使えば資金も手間も少なくてすむ。

■心構え4
逆風でも業績が下ブレしにくい「稼ぐ力」の強い株を選ぶこと

 重視したいのは企業の「稼ぐ力」。コストカットに頼らず利益をしっかり出せていれば、業績は安定し、将来の成長も期待できる。市場にも高く評価されるので、景気がいいときは株価が上がりやすいし、悪いときも下落幅が小さく、戻りが早い。そうした株を選び出しておき、株価の下落時に安値で買っていこう。


 ところで、6月21日発売のダイヤモンド・ザイ8月号には、出揃った3月決算企業の最新の会社予想を徹底分析して買いの株を探した「鉄板お宝株のランキング&賢い買い方」と3カ月に一度の人気企画「人気株500の激辛診断」が載っている。

 その他、以下の記事なども掲載している。
◆「プロ70人のこの先1年間の日本株の高値&安値」
◆「上場全3620銘柄の最新理論株価」
◆「別冊付録・桐谷さんも挑戦!スマホ&アプリで株で勝つ」


 全国の書店、ネット書店(アマゾン楽天ブックス)で絶賛発売中!

株主優待名人の桐谷さんお墨付きのネット証券!最新情報はコチラ!
ネット証券口座人気ランキングはコチラ!
NISA口座を徹底比較!はコチラ
株主優待おすすめ情報はコチラ!
株主優待名人・桐谷さんの株主優待情報はコチラ!

【2016年9月時点・最新情報】
◆【ネット証券会社おすすめ比較!】
手数料、取引ツールetc.で比較!おすすめネット証券はココだ!

株式売買手数料(指値) ※松井証券は一日定額制の手数料 口座開設
10万円 30万円 50万円
 ◆GMOクリック証券
88円 241円 241円
ネット証券比較!人気ランキング!GMOクリック証券の詳細情報はこちら!
【GMOクリック証券のメリット】
株式売買手数料の安さはネット証券でも最安レベルで、株主優待名人・桐谷広人さんも利用している人気の証券会社。近年は各種ツールや投資情報の充実度もアップしており、ネット証券で上位5社に食い込むほど急成している。本格派のトレードツール「スーパーはっちゅう君」は株と先物取引の両方に利用できる優れもの。また、商品の品揃えは、株式、先物・オプション、FXのほか、CFD(差金決済取引)まである充実ぶり。CFDでは「日本225」「原油」「米国30」ほか、株式指数、商品(コモディティ)指数、人気の外国株など多彩な取引ができるので、この1社でほぼすべての投資対象をカバーできて便利だ。頻繁に売買しない初心者やサラリーマン投資家はもちろん、信用取引やCFDなどのレバレッジ取引も活用する専業デイトレーダーまで、幅広い投資家におすすめ!
【関連記事】
◆株主優待名人の桐谷さんお墨付きのネット証券は?手数料、使い勝手で口座を使い分けるのが桐谷流!~桐谷広人さんの「ネット証券口座事情」~
◆GMOクリック証券のおすすめポイントはココだ!~コストが激安な上にツール、情報も充実して大手ネット証券に成長
GMOクリック証券の公式サイトはこちら
 ◆楽天証券
139円 272円 272円
ネット証券比較!人気ランキング!楽天証券の詳細情報はこちら!
【楽天証券のメリット】
2016年5月に手数料を大幅改定
し、ネット証券でも格安レベルでお得な「超割コース」が誕生! 約定代金が安くても高くても、割安な手数料で売買できるようになった。この「超割コース」のほか、「ワンショットコース」「いちにち定額コース」もあり、自分の売買高に応じてお得な料金コースを選べるのも魅力。また、取引はもちろん、ニュース、投資情報、入出金などに使えるトレードツールの元祖「マーケットスピード」が有名。「日経テレコン」では日経新聞の記事も無料で購読が可能。さらに、国内外の多彩な商品揃えも特長で、投資信託が2000本以上米国や中国、アセアンなどの海外株式、海外ETF、金の積立投資もできるので長期的な分散投資にも便利。投資に役立つメールサービス「マーケットアロー」や毎日読める投資レポート&コラムは、投資の知力アップにおすすめだ。
【関連記事】
◆楽天証券おすすめのポイントはココだ!~使いやすいトレードツール「MARKETSPEED」がおすすめ!
◆【楽天証券の株アプリ/iSPEEDを徹底研究!】ログインなしでも利用可能。個別銘柄情報が詳細で見やすい!
楽天証券の公式サイトはこちら
 ◆松井証券
0円
(一日定額制の場合)
300円
(一日定額制の場合)
500円
(一日定額制の場合)
証券会社(ネット証券)おすすめ人気ランキング!松井証券の詳細情報はこちら!
【松井証券のメリット】
松井証券のメリットは、なんといっても1日の約定金額の合計が10万円以下であれば手数料が無料になる点。資金が少なく、複数の銘柄に分散投資する初心者の個人投資家にはおすすめだ。「顧客満足度調査」で第1位を獲得しており、取引ツール「ネットストックハイスピード」の利便性などは折り紙つき。チャートの形状で銘柄を検索できる「チャートフォリオ」をより利用しているという株主優待名人・桐谷さんも「初心者に特におすすめ」と太鼓判デイトレード限定で手数料が無料になる「一日信用取引」手数料が激安になる「一日先物取引」など、専業のデイトレーダーでも利便性が高いサービスが充実しているので、初心者以外にもおすすめ!
【関連記事】
◆「株初心者&株主優待初心者が口座開設するなら、おすすめのネット証券はどこですか?」桐谷さんのおすすめは松井、SBI、東海東京の3社!
◆松井証券のおすすめポイントはココだ!~松井証券の無料サービスと個性派投資情報を使いこなそう!
松井証券の公式サイトはこちら
 ◆カブドットコム証券
90円 250円 250円
ネット証券比較!人気ランキング!カブドットコム証券の詳細情報はこちら!
【カブドットコム証券のメリット】
口座開設を申込後、最短で翌日から取引可能なので、思い立ったらすぐに株式投資を始められるのが魅力。「リスク管理追求型サービス」として、逆指値やトレーリングストップなど、自動売買ができる。リスクを抑えつつ、利益追求が目指せるため、日中に値動きを見られないサラリーマン投資家にピッタリ!一方、短期売買に役立つのが板発注機能装備のトレードツール「kabuステーション」だ。「リアルタイム株価予測」を備え、その日盛り上がりそうな銘柄を予測する。三菱UFJフィナンシャル・グループである点も強み。同グループ関連の指定のETFは、手数料無料の「フリーETF」として、低コストな分散投資に役立つ。その他、スクリーニングツール「kabuナビ」、アナリストレポートは、自分なりに旬の銘柄を探したい人に役立つ。投資信託の積立は最低500円からできるので、投資初心者にもおすすめだ。
【関連記事】
◆【カブドットコム証券おすすめのポイントはココだ!】無料の「フリーETF」や 最強銘柄選びツールの賢い使い方とは?
◆IPOに当選して儲けたいなら「主幹事証券」を狙え!通常の引受証券の50~100倍も割当がある主幹事と主幹事のグループ会社の攻略がIPOで勝つ秘訣!
カブドットコム証券の公式サイトはこちら
株式売買手数料(指値) ※松井証券は一日定額制の手数料 口座開設
10万円 30万円 50万円
 ◆マネックス証券
100円 250円 450円
ネット証券比較!人気ランキング!マネックス証券の詳細情報はこちら!
【マネックス証券のメリット】
日本株投資に役立つ「決算&業績予想」、信用取引ではリスク管理に役立つ信用取引自動決済発注サービス「みまもるくん」が便利。米国株は最低手数料5ドル(税抜)からお手軽に投資が可能で、米国ETFを通じて世界中に分散投資できる。投資先の調査、リスク管理、リスク分散など、じっくり腰をすえた大人の投資ができる証券会社と言えるだろう。一方、短期・中期のトレードに役立つツールもそろっている。逆指値ほか多彩な注文方法が利用できる上に、板発注が可能な高機能無料ツール「新マネックストレーダー」が進化中だ。日本株、米国株、先物取引についてロボットの投資判断を日々配信する「マネックスシグナル」も提供しており、スイングトレードに役立つ。
【関連記事】
◆【マネックス証券おすすめのポイントはココだ!】日本株手数料の低さ、ユニークな投資ツールが充実しているネット証券大手
マネックス証券の公式サイトはこちら
 ◆SBI証券
139円 272円 272円
ネット証券比較!人気ランキング!SBI証券の詳細情報はこちら!
【SBI証券のメリット】
証券口座開設数300万超はネット証券で1位。そもそも手数料の安さが人気の理由だったが、安いだけでなく、大手ならではの他社に秀でたサービスにも注目したい。たとえば、投資信託の取り扱いは2000本超でダントツ。IPOの取扱いもネット証券で1位。PTS取引(私設取引システム)も利用可能で、一般的な取引所より有利な価格で株取引できる場合がある。海外株式は、米国、中国、ロシアのほか、ASEAN株式も取り扱うなど、とにかく商品の種類が豊富だ。低コストで幅広い金融商品に投資したい人には必須の証券会社と言えるだろう。
【関連記事】
◆「株初心者&株主優待初心者が口座開設するなら、おすすめのネット証券はどこですか?」桐谷さんのおすすめは松井、SBI、東海東京の3社!
◆SBI証券のおすすめポイントはココだ!~IPOの多さ&夜間取引、銀行との連携など独自サービスも充実のネット証券最大手
◆IPOに当選して儲けたいなら「主幹事証券」を狙え!通常の引受証券の50~100倍も割当がある主幹事と主幹事のグループ会社の攻略がIPOで勝つ秘訣!
SBI証券の公式サイトはこちら
*1 松井証券の手数料は一日定額制の場合 ※手数料は各社とも税抜

 

手数料の安さ、外国株や投資信託の豊富さに加え、
口座開設すれば利用できる「日経テレコン」で
日経新聞の無料購読も可能!⇒関連記事はこちら

ザイ・オンラインおすすめのネット証券会社!楽天証券の公式サイトはこちら

 

日経新聞が無料で購読可能! NISAの手数料が最安! 口座開設の早さはピカイチ!
楽天証券
楽天証券
手数料の安さ、ツールの
使いやすさが魅力!
マネックスの口座開設はこちら!
マネックス証券
日本株も海外株もNISAの手数料が無料
カブドットコム証券証券の口座開設はこちら!
カブドットコム
証券

最短翌日に取引可能な
スピード口座開設も!
取引ツールで日経新聞が無料で読めるメリット大!関連記事 NISAの手数料の安さがピカイチで商品も充実!関連記事 口座開設が早いだけでなく手数料も最安レベル!関連記事
Special topics pr

[クレジットカード・オブ・ザ・イヤー2016]2人の専門家が最優秀クレジットカードを決定! 2016年版、クレジットカードのおすすめはコレ! おすすめクレジットカード!ANAカードでマイルを貯める裏ワザとは? その 【株主優待】最新の株主優待情報更新中! おすすめ!ネット証券を徹底比較!おすすめネット証券のポイント付き
ランキング
1カ月
1週間
24時間
ダイヤモンド・ザイ最新号のご案内
ダイヤモンド・ザイ最新号好評発売中!

JR九州株の買い方
人気株500激辛診断
株で今儲ける方法20

11月号9月21日発売
定価730円(税込)
◆購入はコチラ!

Amazonで「ダイヤモンド・ザイ」最新号をご購入の場合はコチラ!楽天で「ダイヤモンド・ザイ」最新号をご購入の場合はコチラ!

【付録は桐谷さん監修の優待株管理ノート】
10月上場決定!JR九州株の正しい買い方
・短期も長期もOK!「株で今儲ける20の方法
・今、トヨタソニー絶好の買い時ワケ
株価安定年4回配当株を発見
東証1部昇格株を先回りをして買え
日銀ETF買いでこれから買える株
低リスク投資なら優待付き私鉄株
JPX400銘柄入替は除外株に乗れ
買いの10万円株高配当株優待株21
割安割高全3615銘柄最新理論株価
日経平均に勝った日本株投信ベスト10
・さわかみ、ひふみなど人気投信を診断
葬儀とお墓のお金の大研究

「ダイヤモンド・ザイ」の定期購読をされる方はコチラ!

>>「最新号蔵出し記事」はこちら!

>>【お詫びと訂正】ダイヤモンド・ザイはコチラ

お得な株主優待情報!最新情報、株主優待ランキング!他お得な情報を更新中! 堀江貴文や橘玲など人気の著者のメルマガ配信開始! クレジットカードに関するクチコミ情報大募集中!