2月16日の日経平均株価の終値は1万8004.77円でした。1万8000円台回復は2007年7月24日以来、7年7カ月ぶりのことです。また、TOPIXも1459.43ポイントと、07年12月28日以来、7年2カ月ぶりの高値となりました。
日経平均株価チャート（日足・6カ月）＊チャート画像をクリックすると最新のチャートがご覧になれます。SBI証券HPより
マザーズなど新興市場が冴えない
しかし、「株価指数はいいんだけど、全然儲からない」という声が様々なところから聞こえてきます。
専業デイトレーダーを中心とした短期スタンスの個人投資家、証券自己売買部門のディーラー、地場証券の外務員などなどからの声です。また、国内大手証券のストラテジーレポートによれば、「急激なリターンリバーサルやバリュー効果発生」を背景に、「対TOPIXでアンダーパフォームする機関投資家が増加」しているそうです。
専業デイトレーダーを中心とした短期スタンスの個人投資家の不振は、やはり、マザーズに代表される新興市場の冴えない値動きが主因と指摘されています。新興市場の不信の象徴的な銘柄は、ミクシィ（2121）とFFRI（3692）ですね。共に、高成長期待の、マザーズを代表する人気銘柄です。
まず、ミクシィ（2121）は、6日の取引終了後、15年3月期の連結最終損益が320億円の黒字となり最高益を更新する見込みだと、業績上方修正を発表しました。しかし株価は、週明け9日に4705円寄った後、4740円まで上昇したものの、結局、前週末比275円安の4340円で取引を終えました。その直後、国内大手証券が10日付で投資判断を従来の「オーバーウエート」から「アンダーウエート」に2段階引き下げ、目標株価も従来の8500円から3100円に大幅に下方修正したことをきっかけに売り直されました。結局、16日終値は4070円です。
サイバーセキュリティーのFFRI（3692）については、1月5日の6990円をピークに株価は下落基調を辿っています。同社株は、昨年9月30日にマザーズに上場したニューフェースですが、基礎研究から製品化まで手掛ける日本では数少ない企業として知られ、投資家評価及び人気の高い銘柄のひとつです。その同社株が、年初からか冴えない動きを続けています。
このように、リーディングストックが売られると、それに連られ、他の新興銘柄にも売り圧力が強まるものです。実際、東証マザーズ指数は昨年12月3日の980.36ポイントをピークに下落基調で、現在は200日移動平均線（16日現在883.04ポイント）も下回っています。日経平均が200日移動平均線（同15961.54円）を大幅に上回っているのと、対照的です。
東証マザーズ指数チャート（日足・6カ月）＊チャート画像をクリックすると最新のチャートがご覧になれます。SBI証券HPより
ただし、日経平均株価が強い動きといっても、大発会の始値1万7325.68円と、16日の1万8004.77円と比較すると、約1カ月半で679.09円（3.92％）しか上がっていません。特に今回は、12月29日の1万7914.55円から1月16日の1万6592.57円までの大幅な調整を挟んでいます。つまり、現在の水準は2007年7月以来の高水準といっても、昨年12月29日とほぼ同水準ですので、主力株中心の投資家の手の内もそれほど良くないと推察されます。
いま狙うのは「空売り残」が多く、テーマ性のある銘柄
このような状況下、勝ち組が活路を見出しているのが、「空売り残」の大きい銘柄で、信用取組妙味（信用倍率が低い）のある銘柄です。
基本的に、「空売り」は「将来の買い需要」です。「空売り残」の大きい銘柄は、「将来の買い需要の大きい銘柄」ですので、狙う価値は十分あります。特に、現状のように株価指数に下値不安が乏しい時には、売り圧力が乏しいため、評価損を抱えた売り方が、踏もうにも売り物がないため、上まで買わないとならない状況が多々起きます。
そこに「アルゴ」が走ろうものなら、一気に値が飛びやすいのです。それに加え、「好業績」「インバウンド」などのテーマ性がある銘柄は、「尚可」ですね。
その代表格のひとつが、「インバウンド」のテーマ性を有する、日本最大規模の総合免税店、東証2部のラオックス（8202）です。2月6日時点の信用売残は2900.5万株、買い残は3760.6万株、信用倍率は1.30倍と拮抗し、2月13日は逆日歩が1株5銭ついています。なお、15年12月期通期連結業績予想は、売上高は700億円（前期比39.5％増）、営業利益は45.5億円（同162.1％増）、経常利益は45.5億円（同155.9％増）、当期純利益は42.0億円（同238.2％増）の見通しです。
同社株が、これからも上がるかどうかは、「神のみぞ知る」ですが、現状のような相場環境では、同社のような、（1）信用需給に妙味があり、（2）足元業績が好調で、（3）多くの投資家にとってわかり易いテーマ性がある銘柄を、成り上がりたいあなたは探すべきです。
とりあえず今回は私の方で、（1）時価総額1000億円以上、（2）2月6日時点の信用売残・買い残が共に100万株以上、信用倍率3倍以下で、（3）16日の株価が25日移動平均線を上回り、「現在、売り方が評価損を抱え、苦しいだろうな」と思われる銘柄をスクリーニングしたので、投資の際の参考にしてみてください。
| ◆3つの条件でスクリーングして出てきた27銘柄！ | ||||||
| 時価総額 （百万円） |
時価総額 （百万円） |
信用残（売） | 信用倍率（倍） | 移動平均線からの 乖離率－25営業日前 |
株価 チャートへ |
|
| 1 | 【会社名（コード）】TOPIX連動型上場投資信託（1306） | |||||
| 2,158,587 | 1,396,030 | 1,727,460 | 1.24 | 3.81 |
 |
|
| 2 | 【会社名（コード）】ユーグレナ（2931） | |||||
| 140,587 | 1,752,000 | 3,621,500 | 3,621,500 | 5.46 |
|
|
| 3 | 【会社名（コード）】帝人（3401） | |||||
| 376,178 | 3,365,000 | 2,690,000 | 0.8 | 8.87 |
|
|
| 4 | 【会社名（コード）】グリー（3632） | |||||
| 164,248 | 8,632,500 | 12,695,300 | 1.47 | 0.65 |
|
|
| 5 | 【会社名（コード）】ガンホー・オンライン（3765） | |||||
| 497,668 | 27,251,100 | 44,955,700 | 1.65 | 4.34 |
|
|
| 6 | 【会社名（コード）】住友化学（4005） | |||||
| 892,285 | 1,740,000 | 1,999,460 | 1.15 | 10.77 |
|
|
| 7 | 【会社名（コード）】三井化学（4183） | |||||
| 357,707 | 1,399,000 | 3,758,000 | 2.69 | 2.5 |
|
|
| 8 | 【会社名（コード）】三菱ケミカルHD（4188） | |||||
| 902,869 | 1,003,700 | 2,445,800 | 2.44 | 3.81 |
|
|
| 9 | 【会社名（コード）】旭硝子（5201） | |||||
| 843,748 | 1,156,000 | 1,994,000 | 1.24 | 0.12 |
|
|
| 10 | 【会社名（コード）】日本電気硝子（5214） | |||||
| 278,665 | 1,180,000 | 1,732,000 | 1.47 | 0.66 |
|
|
| 11 | 【会社名（コード）】東京製鉄（5423） | |||||
| 135,991 | 2,050,300 | 1,592,100 | 0.78 | 2.55 |
|
|
| 12 | 【会社名（コード）】日本製鋼所（5631） | |||||
| 185,732 | 2,048,000 | 1,693,000 | 0.83 | 10.45 |
|
|
| 13 | 【会社名（コード）】ＮＴＮ（6472） | |||||
| 290,193 | 1,130,000 | 3,105,000 | 2.75 | 6.32 |
|
|
| 14 | 【会社名（コード）】富士通（6702） | |||||
| 1,492,897 | 2,587,000 | 6,258,000 | 2.42 | 9.43 |
|
|
| 15 | 【会社名（コード）】ルネサスエレクトロニクス（6723） | |||||
| 1,482,074 | 1,280,000 | 1,964,200 | 1.53 | 9.81 |
|
|
| 16 | 【会社名（コード）】ワコム（6727） | |||||
| 106,499 | 4,474,400 | 4,217,200 | 0.94 | 18.39 |
|
|
| 17 | 【会社名（コード）】シャープ（6753） | |||||
| 421,901 | 25,421,000 | 71,257,000 | 2.8 | 4.34 |
|
|
| 18 | 【会社名（コード）】ソニー（6758） | |||||
| 3,639,711 | 6,833,600 | 3,213,700 | 0.47 | 13.42 |
|
|
| 19 | 【会社名（コード）】クラリオン（6796） | |||||
| 105,746 | 5,478,000 | 15,448,000 | 2.82 | 4.25 |
|
|
| 20 | 【会社名（コード）】サンリオ（8136） | |||||
| 296,142 | 1,386,100 | 1,142,900 | 0.82 | 10.72 |
|
|
| 21 | 【会社名（コード）】ラオックス（8202） | |||||
| 176,191 | 29,005,000 | 37,606,000 | 1.3 | 26 |
|
|
| 22 | 【会社名（コード）】セブン銀行（8410） | |||||
| 693,163 | 1,038,600 | 2,537,700 | 2.44 | 11.85 |
|
|
| 23 | 【会社名（コード）】みなと銀行（8543） | |||||
| 108,491 | 1,197,000 | 3,544,000 | 2.96 | 17 |
|
|
| 24 | 【会社名（コード）】アコム（8572） | |||||
| 612,973 | 4,499,100 | 11,086,700 | 2.46 | 13.54 |
|
|
| 25 | 【会社名（コード）】商船三井（9104） | |||||
| 501,815 | 4,575,000 | 9,203,000 | 2.01 | 5.31 |
|
|
| 26 | 【会社名（コード）】ANA HD（9202） | |||||
| 1,099,586 | 5,212,000 | 5,752,000 | 1.1 | 0.19 |
|
|
| 27 | 【会社名（コード）】ヤマダ電機（9831） | |||||
| 472,613 | 2,264,800 | 2,742,000 | 1.21 | 14.83 |
|
|
| ※証券や銀行の口座開設、クレジットカードの入会などを申し込む際には必ず各社のサイトをご確認ください。なお、当サイトはアフィリエイト広告を採用しており、掲載各社のサービスに申し込むとアフィリエイトプログラムによる収益を得る場合があります。 |
 |
   |
   |
   |
   |
| 【2024年12月6日時点】 【証券会社おすすめ比較】 手数料、取引ツールetc.で総合比較！ おすすめネット証券はココだ！ |
||||||
| 株式売買手数料（税込） | 投資信託 | 外国株 | ||||
| 1約定ごと | 1日定額 | |||||
| 10万円 | 20万円 | 50万円 | 50万円 | |||
| ◆楽天証券 ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| すべて0円 | 2581本 | ○ 米国、中国 、アセアン |
||||
| 【楽天証券のおすすめポイント】 国内株式の現物取引と信用取引の売買手数料が完全無料（0円）！ 株の売買コストについては、同じく売買手数料無料を打ち出したSBI証券と並んで業界最安レベルとなった。また、投信積立のときに楽天カード（一般カード／ゴールド／プラチナ）で決済すると0.5〜1％分、楽天キャッシュで決済すると0.5％分の楽天ポイントが付与されるうえ、投資信託の残高が一定の金額を超えるごとにポイントが貯まるので、長期的に積立投資を考えている人にはおすすめだろう。貯まった楽天ポイントは、国内現物株式や投資信託の購入にも利用できる。また、取引から情報収集、入出金までできるトレードツールの元祖「マーケットスピード」が有名で、数多くのデイトレーダーも利用。ツール内では日経テレコン（楽天証券版）を利用することができるのも便利。さらに、投資信託数が2500本以上と多く、米国や中国、アセアンなどの海外株式、海外ETF、金の積立投資もできるので、長期的な分散投資がしやすいのも便利だ。2024年の「J.D. パワー個人資産運用顧客満足度調査＜ネット証券部門＞」では総合1位を受賞。 |
||||||
| 【関連記事】 ◆【楽天証券の特徴とおすすめポイントを解説！】売買手数料が安く、初心者にもおすすめの証券会社！ 取引や投資信託の保有で「楽天ポイント」を貯めよう ◆「日経テレコン」「会社四季報」が閲覧できる証券会社を解説！ 利用料0円ながら、紙媒体では読めない独自記事や先行情報を掲載し、記事の検索機能も充実 |
||||||
 |
||||||
| 【楽天カードを活用すれば、投資しながら楽天ポイントもゲット！】
|
||||||
| ◆SBI証券 ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| すべて0円 ※取引報告書などを「電子交付」に設定している場合 |
2547本 | ○ 米国、中国、 韓国、ロシア 、アセアン |
||||
| 【SBI証券のおすすめポイント】 ネット証券最大手のひとつ。国内株式の売買手数料を完全無料化！ 取引報告書などを電子交付するだけで、現物取引、信用取引に加え、単元未満株の売買手数料まで0円になるので、売買コストに関しては圧倒的にお得な証券会社と言える。投資信託の数が業界トップクラスなうえ100円以上1円単位で買えるので、投資初心者でも気軽に始められる。さらに、IPOの取扱い数は大手証券会社を抜いてトップ。PTS取引も利用可能で、一般的な取引所より有利な価格で株取引できる場合もある。海外株式は米国株、中国株のほか、アセアン株も取り扱うなど、とにかく商品の種類が豊富だ。米国株の売買手数料が最低0米ドルから取引可能になのも魅力。低コストで幅広い金融商品に投資したい人には、必須の証券会社と言えるだろう。2024年は「JCSI（日本版顧客満足度指数）調査」の「証券業種」で1位を獲得。また口座開設サポートデスクが土日も営業しているのも、初心者には嬉しいポイントだ。 |
||||||
| 【SBI証券の関連記事】 ◆【SBI証券の特徴とおすすめポイントを解説！】株式投資の売買手数料の安さは業界トップクラス！ IPOや米国株、夜間取引など、商品・サービスも充実 ◆「株初心者」におすすめの証券会社を株主優待名人・桐谷広人さんに聞いてみた！ 桐谷さんがおすすめする証券会社は「松井証券」と「SBI証券」！ |
||||||
|
|
||||||
| ◆松井証券 ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| 0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円/日 | 1885本 | ○ 米国 |
|
| 【松井証券のおすすめポイント】 1日定額制プランしかないものの1日の約定金額の合計が50万円以下であれば売買手数料が無料という手数料体系は非常に魅力的。また、25歳以下なら現物・信用ともに国内株の売買手数料が完全無料！ 資金が少なく、複数の銘柄に分散投資する初心者の個人投資家にはおすすめだ。その使い勝手は、チャート形状で銘柄を検索できる「チャートフォリオ」を愛用している株主優待名人・桐谷さんも「初心者に特におすすめ」と太鼓判を押す。また、デイトレード限定で手数料が無料、金利・貸株料が0%になる「一日信用取引」や手数料が激安になる「一日先物取引」など、専業デイトレーダーにとって利便性の高いサービスも充実している。「J.D.パワー2024年カスタマーセンターサポート満足度調査＜金融業界編＞」では、ネット証券部門で1位を受賞した。 ※ 株式売買手数料に1約定ごとのプランがないので、1日定額制プランを掲載。 |
||||||
| 【関連記事】 ◆【松井証券のおすすめポイントは？】1日50万円以下の株取引は手数料0円（無料）！ その他の無料サービスと個性派投資情報も紹介 ◆「株初心者」におすすめの証券会社を株主優待名人・桐谷広人さんに聞いてみた！ 桐谷さんがおすすめする証券会社は「松井証券」と「SBI証券」！ |
||||||
|
|
||||||
| 1約定ごと（税込） | 1日定額（税込） | 投資信託 ※1 |
外国株 | |||
| 10万円 | 20万円 | 50万円 | 50万円 | |||
| ◆マネックス証券 ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| 99円 | 115円 | 275円 | 550円/日 | 1767本 | ○ 米国、中国 |
|
| 【マネックス証券のおすすめポイント】 日本株の取引や銘柄分析に役立つツールが揃っているのがメリット。中でも、多彩な注文方法や板発注が可能な「マネックストレーダー」や、重要な業績を過去10期以上に渡ってグラフ表示できる「マネックス銘柄スカウター」はぜひ利用したい。「ワン株」という株を1株から売買できるサービスもあるので、株初心者はそこから始めてみるのもいいだろう。また、外国株の銘柄数の多さも魅力で、4850銘柄以上の米国株や約2650銘柄の中国株を売買できる。「dカード」や「マネックスカード」で投資信託を積み立てると最大1.1％のポイント還元。さらに、投資信託の保有金額に対し、最大0.26%分（年率）のマネックスポイントが付与されるのもお得だ。なお、2023年10月にNTTドコモと業務提携を発表しており、2024年7月からは「dカード」による投資信託のクレカ積立などのサービスが始まった。 |
||||||
| 【関連記事】 ◆NISAのクレジットカード積立は「dカード積立」がおすすめ！ ポイント還元率は業界トップクラスの1.1％で、｢dカード GOLD」ならお得な付帯サービスも満載 ◆【マネックス証券の特徴とおすすめポイントを解説】｢単元未満株｣の売買手数料の安さ＆取扱銘柄の多さに加え、｢米国株・中国株｣の充実度も業界最強レベル！ ◆マネックス証券のNISA口座は手数料が一番お得！ 国内株は無料、外国株も買付は実質無料。外国株やIPOの銘柄数も多いので、投資初心者にはおすすめ！ |
||||||
|
|
||||||
| 【人気の「米国株」の銘柄数がトップクラス！】
|
||||||
| ◆auカブコム証券（旧:カブドットコム証券） ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| 0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円/日 | 1844本 | ○ 米国 |
|
| 【auカブコム証券のおすすめポイント】 MUFGグループとKDDIグループが出資するネット証券で、SB証券や楽天証券などと並んで5大ネット証券のひとつ。日本株は、1日定額制なら1日100万円の取引まで売買手数料が無料（0円）！「逆指値」や「トレーリングストップ」などの自動売買機能が充実していることも特徴のひとつ。あらかじめ設定しておけば自動的に購入や利益確定、損切りができるので、日中に値動きを見られないサラリーマン投資家には便利だ。板発注機能装備の本格派のトレードツール「kabuステーション」も人気が高い。その日盛り上がりそうな銘柄を予測する「リアルタイム株価予測」など、デイトレードでも活用できる便利な機能を備えている。投資信託だけではなく「プチ株（単元未満株）」の積立も可能。月500円から株を積み立てられるので、資金の少ない株初心者にはおすすめだ。「J.D.パワー 2024年カスタマーセンターサポート満足度調査＜金融業界編＞」において、ネット証券部門で2年連続第1位となった。 |
||||||
| 【関連記事】 ◆auカブコム証券の新アプリで「スマホ投資」が進化！ 株初心者でもサクサク使える｢シンプルな操作性｣と、投資に必要な｢充実の情報量｣を両立できた秘密とは？ ◆｢auカブコム証券＋au PAY カード｣で積立投資すると最大5％のPontaポイントがたまる！ NISAも対象なので、これから投資を始める人にもおすすめ！ ◆【auカブコム証券の特徴とおすすめポイントを解説】NISA口座なら日本株と米国株の売買手数料が無料で、クレカ積立の還元率は｢1％｣とネット証券トップクラス |
||||||
|
|
||||||
| ◆GMOクリック証券 ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| 0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円/日 | 112本 | ○ （CFD） |
|
| 【GMOクリック証券のおすすめポイント】 1日100万円まで取引は売買手数料無料！ 1約定ごとプランの売買手数料も最安レベルで、コストにうるさい株主優待名人・桐谷広人さんも利用しているとか。信用取引の売買手数料と買方金利・貸株料も最安値レベルで、一般信用売りも可能だ！ 近年は、各種ツールや投資情報の充実度もアップ。米国株の情報では、瞬時にAIが翻訳する英語ニュースやグラフ化された決算情報などが提供されており、米国株CFDの取引に役立つ。商品の品揃えは、株式、FXのほか、外国債券やCFDまである充実ぶり。CFDでは、各国の株価指数のほか、原油や金などの商品、外国株など多彩な取引が可能。この1社でほぼすべての投資対象をカバーできると言っても過言ではないだろう。なお、国内店頭CFDについては、2023年末まで10年連続で取引高シェア1位を継続。頻繁に売買しない初心者やサラリーマン投資家はもちろん、信用取引やCFDなどのレバレッジ取引も活用する専業デイトレーダーまで、幅広い投資家におすすめ！ |
||||||
| 【関連記事】 ◆GMOクリック証券が“業界最安値水準”の売買手数料を維持できる2つの理由とは？ 機能充実の新アプリのリリースで、スマホでもPCに負けない投資環境を実現！ ◆「株主優待のタダ取り(クロス取引)」で得するなら、GMOクリック証券がおすすめ！ 一般信用の「売建」を使って、ノーリスクで優待をゲットする方法を解説！ ◆GMOクリック証券を「無料」で利用する裏ワザとは？ グループ会社の株主優待を効率よく利用することで、1年間に「最大375回分」の売買手数料が0円に！ ◆億トレーダーが初心者におすすめの証券会社を紹介！ NISA口座の売買手数料無料のSBI証券と、株主優待で売買手数料が無料になるGMOクリック証券がおすすめ |
||||||
|
|
||||||
| 1約定ごと（税込） | 1日定額（税込） | 投資信託 ※1 |
外国株 | |||
| 10万円 | 20万円 | 50万円 | 50万円 | |||
| ◆SBIネオトレード証券（旧:ライブスター証券） ⇒詳細情報ページへ | ||||||
| 0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円 （1日定額） |
0円/日 | 49本 | ○ （米国株CFD） |
|
| 【SBIネオトレード証券のおすすめポイント】 以前はライブスター証券だったが、2021年1月から現在の名称に。売買手数料を見ると、1日定額プランなら1日100万円まで無料。1日100万円超の価格帯でも大手ネット証券より割安だ。そのうえ信用取引の売買手数料が完全無料と、すべての手数料プランにおいてトップレベルの安さを誇る。そのお得さは株主優待名人・桐谷さんのお墨付き。2023年10月に新取引ツール「NEOTRADER」が登場。PC版は板情報を利用した高速発注や特殊注文、多彩な気配情報、チャート表示などオールインワンの高機能ツールに仕上がっている。また「NEOTRADER」のスマホアプリ版もリリースされた。低コストで日本株（現物・信用）やCFDをアクティブにトレードしたい人におすすめ。また、売買頻度の少ない初心者や中長期の投資家にとっても、新NISA対応や低コストな個性派投資信託の取り扱いがあり、おすすめの証券会社と言える。 |
||||||
| 【関連記事】 ◆【ネット証券おすすめ比較】株の売買手数料を比較したらあのネット証券会社が安かった！ ◆株主優待名人の桐谷さんお墨付きのネット証券は？ 手数料、使い勝手で口座を使い分けるのが桐谷流！ |
||||||
|
|
||||||
【積極的に売買する短期トレーダーに人気！】
 |
||||||
| ※手数料などの情報は定期的に見直しを行っていますが、更新の関係で最新の情報と異なる場合があります。最新情報は各証券会社の公式サイトをご確認ください。売買手数料は、1回の注文が複数の約定に分かれた場合、同一日であれば約定代金を合算し、1回の注文として計算します。投資信託の取扱数は、各証券会社の投資信託の検索機能をもとに計測しており、実際の購入可能本数と異なる場合が場合があります。 | ||||||
【SBI証券×ザイ・オンライン】タイアップ企画
新規口座開設＋条件クリアした人全員に
現金2000円プレゼント！⇒関連記事はこちら
| お得な限定キャンペーン！ | もれなく2500円プレゼント | 株の売買手数料がお得！ |
|---|---|---|
 新規口座開設＋条件クリアで もれなく2000円プレゼント！ |
 1日定額プランで 手数料を大幅値下げ！ |
 1日50万円までの取引 なら売買手数料0円！ |
| ネット証券最大手で、ザイ・オンラインでも人気NO.1⇒関連記事 | 2017年の秋からIPO取扱数がトップクラスに！⇒関連記事 | 優待名人・桐谷さんも「便利でよく使う」とおすすめ⇒ 関連記事 |
